Immobilien AG: деятельность, биржа, условия и преимущества

Акционерная корпорация недвижимости — или сокращенно АГ недвижимости — это компания, имеющая организационно-правовую форму обычной акционерной корпорации (АГ), основной деятельностью которой является сектор недвижимости. Таким образом, активы компании преимущественно — или исключительно — используются для инвестиций в недвижимость, или же они состоят из строительства недвижимости и последующей продажи.

Крупнейшие немецкие листинговые компании в сфере жилой недвижимости (по состоянию на 31.12.2o19):

• Воновия
• Немецкое жилье
• LEG
• ДЕНЬ
• Недвижимость Гранд Сити
• Недвижимость Адлера
• GAG

Виды деятельности Real Estate AG — строительство, торговля, управление и др.

Сфера деятельности акционерных корпораций недвижимости сосредоточена, например, на разработке проектов и строительстве объектов недвижимости. Управление и продажа недвижимости также являются нередкими направлениями деятельности компаний этого типа. В целом, акционерные общества могут заниматься торговлей недвижимостью, брокерской деятельностью, а также держать и управлять собственными портфелями или предлагать соответствующие услуги для инвестиционных портфелей вне компании. Акционерные корпорации в сфере недвижимости — популярный выбор, особенно для сдачи в аренду.

Возможные виды деятельности с первого взгляда:

• Разработка проекта
  • Строительство
• Торговля недвижимостью
  • Приобретение
  • Распространение
• Управление недвижимостью
  • Держите
  • Фермерство
  • Аренда
• Услуги третьим лицам
  • Приобретение недвижимости за пределами компании

Компания по недвижимости на фондовой бирже — юридические требования и преимущества

Фондовые корпорации недвижимости могут выбирать, будут ли они котироваться на фондовой бирже или нет. Если вы являетесь акционером акционерной корпорации, владеющей недвижимостью, и решили зарегистрировать свою компанию на фондовой бирже, вы подпадаете под действие немецкого Закона об инвестиционных трастах в сфере недвижимости (Закон о REIT). Закон о REIT определяет, какие общие положения применяются к вашей компании и какими квалификационными характеристиками должна обладать ваша компания, чтобы быть принятой в качестве корпорации REIT, а также какие налоговые положения должны быть приняты во внимание.

Многие семейные предприятия, желающие работать в секторе недвижимости в качестве публичной компании с ограниченной ответственностью (AG), сознательно отказываются от такого листинга, поскольку состав акционеров их компании должен быть ограничен кругом их родных и не предполагается публичная торговля акциями.

Акционерная корпорация недвижимости, торгуемая на бирже / REIT-AG

Корпорация REIT изначально основана на американской корпоративной форме, а именно «Real Estate Investment Trust» — сокращенно: REIT — которая и дала название биржевой корпорации недвижимости. С момента своего основания трест пережил значительный подъем. Корпоративная правовая форма, которая была малоизвестна в 1960 году, медленно, но неуклонно завоевывала мир в 1990-х годах и приобрела международную известность. С принятием в 2007 году Закона о REIT юридическая форма REIT-AG появилась и в Германии.

Чтобы легче было их различать, немецкие REITs также часто называют G-REITs, где «G» означает «Германия». Иногда REIT также неправильно переводят как фонд недвижимости в этой стране — однако, по сравнению с немецкой юридической формой фонда недвижимости, здесь есть некоторые особые юридические и экономические особенности.

Юридические требования в соответствии с REITG — листинг на фондовой бирже, квота & Co.

Для того чтобы акционерные корпорации недвижимости были признаны в качестве акционерных корпораций REIT и могли пользоваться соответствующими преимуществами и льготами, они должны соответствовать ряду требований, определенных в Законе о немецких акционерных корпорациях недвижимости с котируемыми акциями (REITG). Одно из этих правил требует, чтобы акционерная корпорация недвижимости в обязательном порядке котировалась на фондовой бирже. Другие ограничения касаются разрешенного свободного обращения акций компании — то есть всех акций компании, распределенных между несколькими, более мелкими инвесторами, — а также участия акционеров наряду с подушевым распределением акций. Другие требования регулируют собственный капитал, основные средства и оборот, создаваемый в результате управления недвижимостью.

Юридические требования к REIT-AG:

• Штаб-квартира и управление в Германии
• Листинг на рынке обязателен
• Свободное обращение акций при поступлении на фондовую биржу: не менее 25%.
• Свободное обращение акций после листинга: не менее 15%.
• Коэффициент обеспеченности собственными средствами: не менее 45
• Инвестиции в недвижимость (недвижимое имущество): не менее 75%.
• Доход от недвижимости: не менее 75
• Участие REIT на одного акционера: не более 10%.
• Коэффициент распределения (чистой прибыли): не менее 90%.

Небольшой совет: Для фондовых корпораций, занимающихся недвижимостью, незадолго до листинга предоставляется двухлетний срок для выполнения всех необходимых требований. До тех пор, пока не будут выполнены все требования, предусмотренные REITG, такая компания считается предварительным REIT.

Преимущества для открытых акционерных обществ REIT — освобождение от налогов, конкурентные преимущества & Co

Акционерные корпорации недвижимости с листингом на фондовой бирже особенно популярны среди финансистов и крупных инвесторов, поскольку они освобождены как от корпоративного налога, так и от торгового налога, при условии, что они отвечают требованиям законодательства в соответствии с REITG. Поскольку недвижимость является особенно безопасной инвестиционной возможностью, она дает возможность смягчить инфляционные колебания и риски. Кроме того, покупка и продажа акций проста благодаря доступу к рынку, а передача прав собственности может осуществляться быстро и гибко.

Доступ к рынку капитала позволяет корпорации недвижимости умело генерировать акционерный капитал, который затем может финансировать инвестиции в недвижимость. В результате акционерные общества недвижимости имеют явное преимущество в скорости роста собственного капитала, что означает большую конкурентоспособность на рынке в целом. Другие правовые формы компаний, с другой стороны, зависят от удержания прибыли — то есть оставления прибыли в компании вместо ее распределения и накопления в ней — для увеличения собственного капитала компании или не имеют законных прав на распределение прибыли. Эта организационно-правовая форма также обеспечивает значительную степень безопасности, поскольку акционерный капитал составляет чуть менее половины от общего капитала акционерного общества.

Преимущества для перечисленных компаний по недвижимости:

• Отсутствие корпоративного подоходного налога
• Отсутствие торгового сбора
• Надежные инвестиции через материальные активы (недвижимость)
• Шанс компенсировать инфляцию
• Быстрая и простая покупка/продажа акций
• Гибкая передача акций
• Простая закупка акций
• Конкурентное преимущество за счет высоких темпов роста
• Высокий коэффициент безопасности за счет собственного капитала

Преимущества для инвесторов — стабильный денежный поток, рост и 90 % дивиденды

Еще один плюс: открытое акционерное общество REIT также предлагает прибыльный бизнес для инвесторов. Открытые акционерные общества обычно создаются на долгосрочную перспективу, что означает, что компания может предложить инвесторам перспективу стабильного денежного потока и долгосрочного роста, не подвергая их повышенному риску. Выплата дивидендов также очень привлекательна для акционеров, при этом в соответствии с коммерческим законодательством минимальный размер дивидендов составляет 90 процентов от чистой прибыли за год.

Преимущества для инвесторов в недвижимость AG:

• Стабильный денежный поток
• Долгосрочный корпоративный рост
• Низкий риск
• Привлекательная выплата дивидендов

Однако применение процедуры половинного дохода невозможно для акционеров в отношении распределения прибыли. Их прибыль должна полностью облагаться налогом.

Акционерная корпорация недвижимости / REIT-AG — Для кого это выгодно?

Вы также думаете об основании компании по недвижимости или о приобретении доли в уже существующей компании по недвижимости? Для строительных компаний и девелоперских компаний это часто является прибыльным предприятием, но и в качестве финансиста или акционера холдинговой компании по недвижимости создание акционерного общества по недвижимости может быть весьма выгодным. Кроме того, экономическое влияние фондовых корпораций недвижимости распространяется на жилищные ассоциации, компании по управлению недвижимостью и крупные брокерские фирмы.

Право собственности на портфель недвижимости может принадлежать в качестве прямой инвестиции либо самой компании по недвижимости, либо другой компании по недвижимости, акции которой приобретаются компанией по недвижимости посредством участия. Для приобретения, удержания или продажи недвижимости часто используется смесь прямых инвестиций и инвестиций третьих лиц. Благодаря широкому спектру как жилой, так и коммерческой недвижимости, листинг на фондовой бирже представляет собой привлекательную модель для компаний, занимающихся недвижимостью.

AG: Фонд, организационно-правовая форма, доли в недвижимом имуществе (перечислить)

1. Открытое акционерное общество (AG)
2. Акции в сфере недвижимости: список компаний
3. ООО «Недвижимость».
4. Альтернативы REIT: правовые формы в Германии

Публичная компания с ограниченной ответственностью (AG): создание, ответственность, организационно-правовая форма и др.

Aktiengesellschaft (AG) — акционерное общество с ограниченной ответственностью — это немецкая организационно-правовая форма, основанная как минимум одним лицом и организованная различными органами. Вместо управляющего директора компанией управляет совет директоров, состоящий как минимум из одного человека. Как уже видно из названия, эта организационно-правовая форма компании в основном предназначена для торговли акциями. Вы хотите создать компанию самостоятельно или вместе с другими людьми и заранее узнать больше о формах корпоративного права? Тогда вы пришли в нужное место!

• Открытое акционерное общество (AG)

Акции в сфере недвижимости: список компаний

Доли в недвижимости — Не каждый может позволить себе недвижимость в качестве капиталовложения. Однако с помощью акций недвижимости каждый может участвовать в рынке недвижимости и инвестировать деньги. Цены на акции крупных игроков растут из года в год. Vonovia, Deutsche Wohnen, Dream Global, CBRE и Patrizia — вот несколько наиболее известных действующих компаний в Германии. Кроме того, существует еще более 25 компаний. Мы подготовили для вас, как для инвестора, обзор самых популярных акций в сфере недвижимости. Но сначала — взгляд на риски, связанные с акциями, фондовым рынком, для начинающих и новичков. Теперь к списку и более подробно о рынке недвижимости, ваших инвестиционных возможностях и всех ценах с первого взгляда, здесь, в статье об акциях на недвижимость.

• Акции в сфере недвижимости

Immobilien GmbH & Vermögensverwaltende GmbH

Альтернатива — В этой статье вы узнаете основы о компаниях, занимающихся недвижимостью. Краткое пояснение: Компания по недвижимости — это компания, которая преследует цели аренды, развития, финансирования, реализации и/или маркетинга. Не имеет значения, идет ли речь об одном или нескольких объектах недвижимости. Управление жилой и коммерческой недвижимостью — в собственных интересах или в качестве услуги, предлагаемой третьим лицам, — также является популярным направлением деятельности компаний по недвижимости и обществ с ограниченной ответственностью, управляющих активами. Узнайте больше об основных преимуществах и недостатках покупки недвижимости и ожидаемых расходах.

• ООО «Недвижимость».

Альтернативы REIT: правовые формы в Германии

Организационно-правовые формы — Какие существуют типы компаний? Если вы хотите создать свою первую компанию, выбор идеальной организационно-правовой формы является одним из первых шагов в процессе создания компании. Независимо от того, хотите ли вы создать специальную компанию по недвижимости или стартап, здесь я кратко описал для вас все типы компаний в Германии.

• Правовые формы: Список

Типы компаний в деталях:

• Единоличное владение
• Зарегистрированный бизнесмен / зарегистрированная бизнесвумен (е. К.)
• Гражданско-правовое партнерство (GbR)
• Полное товарищество (OHG)
• Коммандитное товарищество (КГ)
• Предпринимательская компания (UG)
• GmbH: Общество с ограниченной ответственностью
• Real Estate GmbH / Asset Management GmbH
• Открытое акционерное общество (AG)
• Societas Europaea (SE)
• Фонд / Семейный фонд

One-person GmbH: корпорация для 1 лица

Для создания компании с ограниченной ответственностью требуется как минимум один человек. Компании с одним лицом, как правило, являются исключением, но с чисто юридической точки зрения монокорпоративные компании с одним лицом, безусловно, допустимы в случае GmbH, а также акционерного общества с ограниченной ответственностью (AG). В случае общества с ограниченной ответственностью часто используется термин «GmbH с одним лицом» — альтернативно также «Ein-Mann-GmbH» или «GmbH с одним лицом».

Другие модели GmbH с особыми характеристиками:

• ГмбХ для двух человек
• Kein-Personen-GmbH

Появление одиночных основателей — саморешение, выход и т.д.

Фирма, состоящая из одного человека, может возникнуть тремя способами: Либо вы сознательно решили стать единоличным учредителем, либо вы изначально состояли в GmbH с двумя или несколькими участниками и были сокращены до компании с одним участником в результате выхода другого участника (участников). Или же вы являетесь зарегистрированным коммерсантом и обладаете необходимым уставным капиталом, чтобы изменить свою организационно-правовую форму на GmbH с одним лицом.

Совет: Если вы в принципе не хотите управлять GmbH в одиночку и распределять бремя капитала между несколькими руководителями, но при этом хотите самостоятельно принимать решения о структуре и формулировках устава, вы можете на первом этапе создать GmbH с одним человеком, а на втором этапе принять любое количество дополнительных акционеров. Решения, принятые вами на этапе, предшествующем созданию компании, автоматически распространяются на новых акционеров.

Особенности ГмбХ с одним лицом: § 181 BGB и § 3 GmbHG

В компании с ограниченной ответственностью, состоящей из одного человека, вы автоматически становитесь единственным акционером и занимаете должность управляющего директора. Вы также участвуете в собраниях акционеров в так называемом личном союзе. Кроме того, к вам применяются те же правила и законы, что и к компаниям с несколькими акционерами. Это также означает, что вы должны сформировать все корпоративные органы, предусмотренные для GmbH — например, наблюдательный совет. По этой причине особенно важно, чтобы вы как единоличный управляющий одночленной компании освободили себя от индивидуальной нормы «insichgeschäft» (§ 181, см. выше), установленной Гражданским кодексом.

В случае общества с ограниченной ответственностью, состоящего из одного человека, соглашение акционеров не нужно заверять нотариально до регистрации в торговом реестре, поэтому оно обычно довольно короткое, с учетом минимального содержания, требуемого Законом об обществах с ограниченной ответственностью (GmbHG). Однако для завершения регистрации вам потребуется не подлежащее получению одностороннее заявление о намерениях, которое, в свою очередь, должно быть заверено нотариусом.

Выдержка из закона — § 3 GmbHG:

(1) Учредительный договор должен содержать:

1. Название компании и юридический адрес,
2. Объект компании,
3. Размер уставного капитала,
4. Количество и номинальные суммы акций, которые каждый акционер приобретает в счет взноса в уставный капитал (номинальный взнос).

(2) Если компания должна быть ограничена на определенный период времени или если на партнеров должны быть наложены другие обязательства по отношению к компании в дополнение к выплате взносов капитала, эти положения также должны быть включены в устав.

Создайте компанию GmbH: Правовая форма и альтернативы

1. No-person GmbH: наследование, дарение, расторжение договора
2. GmbH из двух человек: дуэт основателей
3. Общество с ограниченной ответственностью (GmbH)
4. Особый случай: Real estate GmbH
5. Правовые формы: Список

No-person GmbH: наследование, дарение, расторжение договора

Kein-Personen-GmbH — модель GmbH без акционеров! Назначая новых акционеров или выходя из состава существующих, выбранная вами модель GmbH может легко измениться. Будь то компания, состоящая из одного человека, GmbH, состоящая из двух человек, или даже компания, функционирующая вообще без акционеров… В любом случае, существуют особенности, о которых вам следует знать, поскольку они отличаются от норм обычного общества с ограниченной ответственностью.

• Kein-Personen-GmbH

GmbH из двух человек: дуэт основателей

GmbH для двух человек — модель GmbH для учредителей-дуэтов! Назначая новых акционеров или выходя из состава существующих, выбранная вами модель GmbH может легко измениться. Будь то компания, состоящая из одного человека, GmbH, состоящая из двух человек, или даже компания, функционирующая вообще без акционеров… В любом случае, существуют особенности, о которых вам следует знать, поскольку они отличаются от норм традиционной компании с ограниченной ответственностью.

• ГмбХ для двух человек

Общество с ограниченной ответственностью (GmbH)

Общество с ограниченной ответственностью (Gesellschaft mit beschränkter Haftung, GmbH) — Общество с ограниченной ответственностью (Gesellschaft mit beschränkter Haftung) — это немецкая организационно-правовая форма, основанная по крайней мере одним лицом и управляемая по крайней мере одним партнером. Как уже видно из названия, эта корпоративная правовая форма характеризуется ограничением ответственности ее акционера (акционеров).

• Общество с ограниченной ответственностью (GmbH)

Особый случай: Real estate GmbH

Immobilien GmbH / Vermögensverwaltende GmbH / Immobiliengesellschaft — В этой статье вы узнаете основы о компаниях, занимающихся недвижимостью. Кому придет в голову создать компанию с ограниченной ответственностью при покупке дома или кондоминиума? Разумеется, это не имеет смысла при проживании в квартире, но имеет смысл при аренде.

• ООО «Недвижимость».

Здесь вы найдете все юридические формы, которые вы можете выбрать в качестве учредителя в Германии, а также руководство с контрольным списком:

Правовые формы: Список

Организационно-правовые формы — Какие существуют типы компаний? Если вы хотите создать свою первую компанию, выбор идеальной организационно-правовой формы является одним из первых шагов в процессе создания компании. Независимо от того, хотите ли вы создать специальную компанию по недвижимости или стартап, здесь я кратко описал для вас все типы компаний в Германии.

• Правовые формы: Список

Баланс недвижимости: инвестиции в излишки

Если у вас нет возможности посмотреть видео (самолет, поезд и т.д.): вы можете найти расшифровку со всеми советами прямо под видео.

Совет. Налоги, финансы: Это дело босса. Я слежу за Алексом как за инвестором в недвижимость уже почти год. Совсем недавно я также посетил его налоговый коучинг, подробнее об этом времени и о том, чему я научился на налоговом коучинге, читайте здесь: Алекс Фишер Опыт.

Как недвижимость работает в качестве инвестиции

Вам достаточно один раз заплатить 10 000 евро, и вы сразу же получаете стоимость в 100 000 евро. Опять же, вы не получите эту стоимость в 100 000 евро через 30 лет, но вы получите ее сразу, увеличение стоимости может произойти немедленно. Как это работает? Я покажу вам это прямо сейчас!

Интересным моментом в недвижимости является то, что она представляет собой баланс. Это означает, что у него есть доходная и расходная части. Еще одна особенность недвижимости заключается в том, что вам не обязательно иметь 100 000 евро. Если вы обычно хотите вложить деньги в фонд акций или в строительное общество, вам необходимо иметь 100 000 евро, чтобы сделать инвестицию в строительное общество в размере 100 000 евро или 100 000 евро.

С недвижимостью это работает следующим образом: Например, если вы достаточно хорошо зарабатываете. Это означает, что ваш чистый доход составляет более 2 000 евро как одинокого человека или более 2 500 евро как женатого человека. Тогда это означает, что вы уже платите налоги, что у вас хорошее имя для банка. Это означает, что банк считает вас хорошим клиентом. По этой причине банк предоставляет вам кредит в размере 100 000 евро и берет недвижимость в качестве залога.

Совет по чтению! Финансирование недвижимости: как думает банк?

Теперь давайте посмотрим на этот балансовый отчет.

Доходная часть и расходная часть недвижимости

Я уже говорил: в балансе есть доходная и расходная части. Что касается доходов, то первый фактор — это «рента». Здесь мы рассчитываем примерно на 5% дохода от аренды, что соответствует 5 000 евро в год. Тогда у нас есть налоговые преимущества. Это примерно эквивалентно 1% в год, что составит 1 000 евро. Это будет доходная часть. Расходная часть: здесь у нас есть проценты; что важно в процентах, так это то, что это проценты по долгу. Вы заняли деньги, и поэтому вы должны платить проценты по долгу банку, за то, что вы в долгу перед банком. Это, так сказать, плата за кредит. Не путать с процентами на остатки по кредитам. Это нечто другое. То есть, если банк должен вам деньги, то вы получаете деньги. Давайте установим этот процент на уровне 4%. Это соответствует примерно 4 000 евро.

На самом деле, процентные ставки в настоящее время даже ниже. Но я предпочитаю делать расчеты на более длительный срок и немного хуже для недвижимости, чтобы вы видели, что даже в случае повышения процентной ставки все равно все будет работать. О повышении процентных ставок и т.д. вы узнаете гораздо больше позже.

Доходная часть баланса:

• Доход от аренды (5%) = 5 000 евро / год
• Налоговые льготы (1%) = 1 000 евро / год

Расходная часть баланса

• Проценты по долгу (4%) = 4 000 евро/год

Важно в данном примере: речь идет о понимании принципа работы недвижимости.

Выкуп и разрушительные факторы

Теперь перейдем к погашению кредита. Возврат кредита — это не что иное, как возврат денег. Процент — это заем денег, возврат — это погашение. Таким образом, вы следите за тем, чтобы долг становился все меньше и меньше.

В данном примере мы установили погашение в размере 2%. Это соответствует сроку около 25-30 лет. Это соответствует 2 000 евро в год. Затем у нас есть затраты, которые мы должны рассчитать. К ним относятся эксплуатационные расходы, например, если необходимо что-то отремонтировать на объекте недвижимости, или расходы на управление недвижимостью. Они не могут быть переданы арендатору. Другими словами, это расходы, которые вам действительно придется оплачивать из собственного кармана. Они могут быть рассчитаны на уровне 1%, что является хорошим средним значением, которое в данном примере соответствует 1 000 евро.

Рассчитайте собственные инвестиции: После погашения и затрат

Теперь мы проводим линию. 4,000 евро плюс 2,000 евро плюс 1,000 евро, итого 7,000 евро в год. Балансовый отчет должен быть сбалансированным.

Новое по части расходов:

• Погашение (2%) = 2 000 евро / год
• Продолжительность: 25-30 лет
• Текущие расходы (1%) = 1 000 евро / год
• [проценты по долгу (4%) = 4 000 евро / год сверху].

Если мы сложим все это сейчас, то увидим: «Ну и ну, не хватает 1 000 евро». Это и есть личные инвестиции. Мы рассчитываем это в размере 1%, т.е. 1 000 евро, заметьте, в год. Для недвижимости стоимостью 100 000 евро это означает около 80 евро в месяц. За эти 80 евро в месяц мы получаем недвижимость стоимостью 100 000 евро. Я уже говорил вам, что самое замечательное в недвижимости — это то, что 10 000 евро нужно вложить один раз и даже не сразу, а в рассрочку. Взамен вы сразу же получаете сумму в 100 000 евро.

Это (скриншот) — временной трек. Начиная с нулевого года. Это будет год покупки. В 30-м году, то есть в год погашения имущества. Имущество с 2% погашением будет погашено примерно через 30 лет. Позже я объясню, почему и как. Здесь я просто отметил промежуточные станции: Год 10, год 20. Таким образом, мы должны платить (первоначально) 1 000 евро собственного взноса в год. Это означает, что мы платим 1 000 евро в год, умноженные на 10 лет. Таким образом, в общей сложности мы должны заплатить 10 000 евро.

Отрывок (видео выше, 6:15 минут)

Источник: Алекс Фишер Youtube

Факторный рост ренты и срок

Тогда давайте скажем следующее: В 10-й год мы увеличиваем арендную плату один раз на 20%. Конечно, никто так не делает, но суть в том, чтобы понять принцип работы недвижимости, и поэтому мы все упрощаем. Мы не увеличиваем каждый год подряд, на небольшие проценты, но мы ничего не делаем в течение 10 лет, а затем увеличиваем один раз на 20%.

Пример расчета: Нулевой бегун

Затем через 20 лет мы снова играем в ту же игру. Теперь давайте посмотрим, как это отразится на нашем балансе. В 10-м году мы увеличиваем на 20%, то есть 5 000 евро — это наша прежняя арендная плата, мы увеличиваем ее на 20%, и тогда у нас вдруг появляется арендная плата в 6 000 евро. 6 000 евро аренды плюс 1 000 евро налоговых льгот, это 7 000 евро, нам нужно 7 000 евро, значит, наши собственные инвестиции отпадают. Это означает, что с 10-го по 20-й год мы платим плюс минус ноль в течение всего времени.

• Аренда (первые 9 лет): 5 000 евро / год
• Аренда (10-19 лет): 6 000 евро/год (+20%)
• Плюс налоговое преимущество (выше): 1 000 евро / год
• Общий доход: 7 000 евро / год
• Собственные инвестиции (с 11-го года): 0 евро

Пример расчета: Положительный денежный поток

Затем на 20-й год мы снова увеличиваем арендную плату на 20%. Это будет здесь, 20%, у нас сейчас доход от аренды 6 000 евро, значит, у нас будет доход от аренды 7 200 евро. Это значит, что у нас теперь плюс 1 200 евро. Почему? У нас есть 7 200 евро, 1 000 евро налогового преимущества — это 8 200 евро, нам нужно только 7 000, то есть у нас есть излишек в 1 200 евро. Это означает, что в 20-30 году мы получим обратно 12 000 евро.

• Аренда (20-29 лет): 7 200 евро/год (+20%)
• Плюс налоговое преимущество (выше): 1 000 евро / год
• Общий доход: 8,2000 евро / год
• Профицит: 1 200 евро / год

Оптимизация движения денежных средств и автоматизация процесса

Прежде всего, вам нужно отточить свой взгляд на «возможности денежного потока» (способы генерирования пассивного денежного потока). Узнайте больше об оптимизации денежных потоков и автоматизации процессов здесь. Как увеличить денежный поток (внешний).

1. Шаг: Финансирование и покупка недвижимости
2. Шаг: Оптимизация денежных потоков

Источник: Алекс Фишер

Реальная стоимость недвижимости: стабильность стоимости по отношению к инфляции

Но я изначально говорил, что нужно один раз вложить 10 000 евро, чтобы сразу получить недвижимость за 100 000 евро. Это потому, что я не учел эту часть. Потому что я оставляю эту часть на непредвиденный случай. Например, квартира может быть не сдана в аренду или может потребоваться капитальный ремонт. Еще одно преимущество недвижимости заключается в том, что обычно, если у вас есть кредит в 100 000 евро, инфляция уменьшает этот кредит каждый год.

В результате 3% инфляции через год у вас останется только 97 000 евро, а через 25 лет — 40 100 евро.

Прелесть недвижимости в том, что у вас есть материальный актив, и этот материальный актив растет в цене в результате инфляции. Мы объясним, как именно это работает, на последующих уроках.

Кредит уменьшается, реальная стоимость увеличивается

Активы — это положительная денежная стоимость, кредиты — отрицательная денежная стоимость. Кредит, на который вы купили недвижимость, является своего рода отрицательной денежной стоимостью. Эта отрицательная денежная стоимость, конечно, также подвержена инфляции. Это:

Через 30 лет долг в 100 000 евро, т.е. отрицательная денежная стоимость, также стоит всего 40 100 евро.

Эти ножницы, в которых собственность растет, а долг падает в то же время, — вот что действительно интересно с собственностью.

Помните: кредитоспособность — это все

Некоторые из вас могут спросить себя: «Ну и ну, если это так здорово. Почему не все это делают? Все просто: не каждый может это сделать. Чтобы иметь такую возможность, нужно: а) платить соответствующие налоги и б) иметь хорошее имя в банке. Когда у человека есть доброе имя в банке? Если вы зарабатываете не менее 2 000 евро нетто как одинокий человек или не менее 2 500 евро нетто как женатый человек.

Недвижимость или инвестиционный фонд?

Недвижимость или инвестиционный фонд? Разница между недвижимостью и обычными инвестициями заключается в том, что при обычных инвестициях вы никогда не сможете получить 200 000 евро, имея 5 000 евро. Это никогда не сработает. С инвестиционной недвижимостью это так. Почему разумно вкладывать свои деньги в недвижимость, а не в фонды, например, и как недвижимость работает как инвестиция, я объясню здесь!

• Недвижимость или инвестиционный фонд? (внешний)